Gediversifieerde strategieën
Carmignac Portfolio Emerging Patrimoine
Compartiment van een SICAV naar Luxemburgs rechtOpkomende marktenMVB-fonds Artikel 8Deelnemingsrechten
F EUR Acc • LU0992631647
Een complete, duurzame beleggingsoplossing voor de opkomende markten
- Duurzame toegang tot een breed en heterogeen universum van obligaties, aandelen en valuta's uit opkomende markten.
- Portefeuillespreiding bieden door de correlatie tussen regio's, sectoren en activaklassen te verkleinen.
Belangrijke documenten
Activaspreiding
Obligaties56 %
Aandelen38.2 %
Andere
5.8 %
Op : 31 jul. 2024.
Aanbevolen Minimale Beleggingstermijn
5 jaar
SFDR-fondscategorieën
Artikel
8
Gecumuleerde Rendement sinds lancering
Gecumuleerde Rendement 10 jaarGecumuleerde Rendement 5 jaarGecumuleerde Rendement 3 jaar
Gecumuleerde Rendement 12 maanden
+ 49.1 %
+ 37.6 %
+ 26.3 %
- 5.0 %
+ 4.0 %
T.E.M. 29/08/2024
Risico-Indicator
Rendement per Kalenderjaar 2014Rendement per Kalenderjaar 2015Rendement per Kalenderjaar 2016Rendement per Kalenderjaar 2017Rendement per Kalenderjaar 2018Rendement per Kalenderjaar 2019Rendement per Kalenderjaar 2020Rendement per Kalenderjaar 2021Rendement per Kalenderjaar 2022Rendement per Kalenderjaar 2023
+ 5.9 %
+ 0.8 %
+ 10.5 %
+ 8.0 %
- 13.8 %
+ 19.2 %
+ 21.1 %
- 4.6 %
- 9.0 %
+ 8.2 %
Netto Inventariswaarde
149.12 €
Nettoactiva Onder beheer
349 M €
Op : 31 jul. 2024.
Op : 29 aug. 2024.
In het verleden behaalde resultaten zijn geen garantie voor de toekomst. De resultaten zijn netto na aftrek van kosten (inclusief mogelijke in rekening gebrachte instapkosten door de distributeur) . Het rendement kan stijgen of dalen als gevolg van valutaschommelingen voor de aandelen die niet valutadekkend zijn.
Carmignac Portfolio Emerging Patrimoine fondsresultaten
Bekijk de prestatiegrafiek van het fonds en het laatste commentaar van het management om de marktsituatie volledig te begrijpen en te ontdekken hoe de waarde van het fonds is veranderd ten opzichte van de benchmarkindex.Beheerverslag
Op : 31 jul. 2024.Fondsbeheerteam
![[Management Team] [Author] Hovasse Xavier](https://carmignac.imgix.net/uploads/NextImage/0001/18/%5BManagement-Team%5D-%5BAuthor%5D-Hovasse-Xavier-1.png?auto=format%2Ccompress&fit=fill&w=3840)
Xavier Hovasse
Head of Emerging Equities, Fund Manager
Abdelak Adjriou
Fund Manager
Rendement opmerkingen
- Tegen deze achtergrond liet het fonds over de hele maand een negatief resultaat zien.- Onze aandelenbeleggingen wogen op het resultaat, met name onze posities in AI-gerelateerde technologie, die werden beïnvloed door de onzekerheid over de AI-handel, wat ten koste ging van onze posities in TSMC, Elite Material en Lite-On.- Aan de vastrentende kant leverden onze beleggingen in lokale en buitenlandse schuld beide een positieve bijdrage.- Wat lokale obligaties betreft, droegen onze posities in Mexicaanse, Zuid-Afrikaanse, Poolse en Tsjechische lokale rentes positief bij aan het resultaat. - Valuta's hadden een licht negatief effect, doordat de dollar in waarde daalde ten opzichte van de euro, maar onze long posities in valuta's zoals de Chileense peso en de Mexicaanse peso presteerden goed.
Vooruitzichten en investeringsstrategie
- Wij blijven positief over beleggingen in opkomende markten in een omgeving die wordt gekenmerkt door een vertraging van de Amerikaanse economie, waardoor de Federal Reserve de rente in de nabije toekomst mogelijk kan verlagen. Tegen deze achtergrond hebben we onze modified duration verhoogd (bijna 480 basispunten voor het hele fonds).- Aan de vastrentende kant hebben we onze allocatie verhoogd naar lokale schuld van landen waar de inflatie daalt, de reële rente hoog is en de cycli van monetaire versoepeling zijn vertraagd of onderbroken.- Dit is met name het geval in landen als Polen, Tsjechië, Mexico, Brazilië en Zuid-Afrika, die gevoelig zijn voor het monetaire beleid van de FED en de ECB en daarom de rente in de nabije toekomst waarschijnlijk zullen verlagen.- Wat aandelen betreft, hebben we onze aandelenblootstelling verhoogd tot 33%, met een aanzienlijke blootstelling aan Aziatische markten, met name Koreaanse en Taiwanese technologieaandelen, waar het thema kunstmatige intelligentie duurzaam groeit en waarderingen redelijk blijven na de correctie van de afgelopen weken.- Tot slot blijven we voorzichtig wat EM valuta's betreft. We handhaven echter onze voorkeur voor bepaalde Latijns-Amerikaanse valuta's, met name de Braziliaanse real en de Chileense peso, gezien de hoge reële rente in deze landen. In de loop van de periode hebben we onze allocatie aan de Koreaanse won verhoogd, die profiteert van een verbeterend saldo op de lopende rekening.
Rendementsgrafiek
Op : 29 aug. 2024.In het verleden behaalde resultaten zijn geen garantie voor de toekomst. De resultaten zijn netto na aftrek van kosten (inclusief mogelijke in rekening gebrachte instapkosten door de distributeur) . Morningstar Rating™ : © Morningstar, Inc. Alle rechten voorbehouden. De informatie in dit document is eigendom van Morningstar en/of zijn informatie leveranciers, mag niet gekopieerd of verspreid worden en wordt niet gegarandeerd als zijnde exact, volledig of geschikt op dit moment. Morningstar noch zijn informatieleveranciers zijn verantwoordelijk voor eventuele schade of verliezen als gevolg van het gebruik van deze informatie.Tot 31 december 2012 werden de aandelenindexen in de referentie-indicator ex-dividend berekend. Sinds 1 januari 2013 worden ze berekend met herbelegde netto-dividenden. Tot 31 december 2021 had het Subfonds de volgende samengestelde referentie-indicator: 50% MSCI Emerging Markets index + 50% JP Morgan GBI - Emerging Markets Global Diversified index. De resultaten worden gepresenteerd volgens de kettingmethode.Sinds 01/01/2013 worden de aandelenindexen berekend met in achtneming van de herinvestering van de nettodividenden. Het rendement kan stijgen of dalen als gevolg van valutaschommelingen voor de aandelen die niet valutadekkend zijn.
Bron: Carmignac op 01/09/2024
Carmignac Portfolio Emerging Patrimoine Overzicht portefeuille
Hieronder vind je een overzicht van de samenstelling van de portefeuille.Verdeling per Geografische Zone
Op : 31 jul. 2024.| Azië | 81.8 % |
| Latijns-Amerika | 16.7 % |
| Oost-Europa | 1.5 % |
| Totaal % Aandelen | 100.0 % |
Azië81.8 %
 Zuid-Korea | 25.9 % |
 Taiwan | 18.1 % |
 China | 17.1 % |
 India | 14.8 % |
 Hong Kong | 2.6 % |
 Maleisië | 1.9 % |
 Singapore | 1.4 % |
Belangrijke cijfers
Hieronder vindt u de kerncijfers van het fonds, die u een duidelijker beeld geven van het aandelen- en obligatiebeheer en de positionering van het fonds.Blootstellingsgegevens
Op : 31 jul. 2024.Gewicht Aandelenbeleggingen
38.2 %
Netto Aandelenblootstelling33.0 %
Active Share90.6 %
Gewijzigde duur4.5
Yield to Maturity8.1 %
Gemiddelde rating
BBB-
Yield to Maturity : Berekend op het niveau van de obligatieportefeuille
De strategie in een notendop
Ontdek de belangrijkste kenmerken en voordelen van het fonds aan de hand van de woorden van de fondsbeheerders.Fondsbeheerteam
Xavier Hovasse
Head of Emerging Equities, Fund Manager
Abdelak Adjriou
Fund Manager
Ons doel is om onze beste beleggingsideeën voor opkomende markten samen te brengen in één fonds.
Xavier Hovasse
Head of Emerging Equities, Fund Manager
Heb je genoten van de fondspagina?
Verwijzingen naar bepaalde waarden of financiële instrumenten zijn voorbeelden van beleggingen die in de portefeuilles van de fondsen van Carmignac aanwezig zijn of waren. Deze verwijzingen hebben niet tot doel om directe beleggingen in die instrumenten aan te moedigen en zijn geen beleggingsadvies. De Beheermaatschappij is niet onderworpen aan het verbod op het uitvoeren van transacties met deze instrumenten voorafgaand aan de verspreidingsdatum van de informatie. De portefeuilles van de fondsen van Carmignac kunnen op ieder moment worden gewijzigd.
De verwijzing naar een positionering of prijs, is geen garantie voor de resultaten in de toekomst van de UCIS of de manager.
Carmignac Portfolio is een subfonds van Carmignac Portfolio SICAV, een beleggingsmaatschappij naar Luxemburgs recht die voldoet aan de ICBE-richtlijn.
De hier verstrekte informatie is niet contractueel bindend en vormt geen beleggingsadvies. In het verleden behaalde resultaten vormen geen betrouwbare indicatie voor toekomstige resultaten. De resultaten zijn netto na aftrek van kosten (inclusief mogelijke in rekening gebrachte instapkosten door de distributeur). Beleggers kunnen hun inleg geheel of gedeeltelijk verliezen omdat de ICB’s geen kapitaalgarantie bieden. Voor bepaalde personen en in bepaalde landen kan de toegang tot de hier vermelde producten en diensten aan beperkingen onderworpen zijn. De fiscale behandeling is afhankelijk van de toestand van elke cliënt afzonderlijk. De risico's, de kosten en de aanbevolen beleggingsduur worden beschreven in het document met essentiële beleggersinformatie KID (key information document) en in het prospectus van de betreffende ICB’s, en zijn te vinden op deze website. De KID moet vóór inschrijving aan de belegger worden overhandigd. De verwijzing naar een positionering of prijs, is geen garantie voor de resultaten in de toekomst van de UCITS of de manager.
Marktomgeving